Les modes de gestion d'un PER
Gestion libre
La gestion libre permet au souscripteur de choisir et de gérer son PER à sa guise. Ceci inclut :
- Le choix des supports d'investissement, que ce soit des fonds en euros, plus sécurisés, ou des fonds en unités de compte, souvent plus prometteurs mais avec un risque accru.
- La répartition des investissements entre ces différents supports.
- La possibilité de modifier cette répartition selon ses propres préférences.
Gestion pilotée
Dans le cadre de la gestion pilotée, également évoquée comme gestion sous mandat, le souscripteur délègue entièrement la gestion de son fonds à des experts. Ces derniers sélectionnent les supports les plus pertinents et s'occupent de la répartition et de l'ajustement des fonds.
Gestion à horizon
La gestion à horizon représente une variante de la gestion pilotée. Elle ajuste le choix des investissements en fonction de l'échéance de la retraite. Initialement, des placements plus risqués sont sélectionnés, mais à mesure que la retraite approche, la stratégie privilégie des actifs plus sûrs.
Fonctionnement de la gestion pilotée
En optant pour la gestion pilotée, le souscripteur confie la gestion de son PER à des professionnels qualifiés. Ce mode de gestion s'applique par défaut si le choix pour la gestion libre n'est pas exprimé.
La stratégie adoptée est progressive et dépend des objectifs de chacun. Ainsi, les supports sont choisis selon le profil de risque :
- Prudent. Une allocation sécurisée de l'épargne, par exemple 30 % en placements sûrs à plus de 10 ans de la retraite, et 90 % si la retraite est imminente.
- Équilibré. Une tolérance au risque modérée, où les placements risqués représentent une part acceptable dans l'allocation, diminuant à mesure que l'âge de la retraite approche.
- Dynamique. Ce profil permet une exposition maximale aux placements risqués longtemps avant la retraite, réduisant toutefois ce risque à proximité de l'échéance.
Les bénéfices de la gestion pilotée
Un allégement des tâches de gestion
En optant pour la gestion pilotée, l'épargnant s'épargne les tracas de la gestion. Il confie son plan à des experts du secteur, particulièrement judicieux pour ceux qui manquent de temps ou de compétence en matière financière.
Une gestion personnalisée et dynamique
La répartition des fonds est évolutive et s'oriente vers des placements sécurisés à l'approche de la retraite. Chaque souscripteur bénéficie d'une allocation sur mesure, idéale pour un investissement adapté à son profil.
Un équilibre dans les choix d'investissement
Bien que les supports en unités de compte puissent entraîner des pertes, les risques sont minimisés grâce à une allocation diversifiée et équilibrée.
Flexibilité dans la gestion
Le souscripteur a la liberté de changer de mode de gestion à tout moment, simplement en exprimant sa volonté.
